Rotacijos — kaip sistema reaguoja į kainos judesius
Sprendimų medis (priorityetų tvarka)
Kiekvieną kartą tikrindamas poziciją, eik per šiuos klausimus
- SOL ≥ 2x nuo įsiskolinimo? → REALIZE 25%
- SOL ≤ short leg ($70)? → FULL RESET
- SOL pasislinko ±$5? → DOWN/UP ROTATION
- DTE < 30? → PRIVALOMAS ROLL
- Niekas? → tęsti stebėti
1. Down rotation — kaina krenta $5
Trigger: SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → pasiekia aktyvaus tier apatinę ribą ($85 → $80).
Veiksmai:
- Uždaryti viršutinį tier'ą ($85–$90, kuris dabar 100% SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką →)
- Konvertuoti USDCUSDCUSD stablecoin (Circle). Reguliuojamas, audituojamas kas mėnesį. Mūsų pagrindinis stablecoin ir paskolos asset Kamino/Aave strategijose.Skaityti pamoką → į skolos grąžinimą
- Skolintis naują $867 iš Kamino
- Atidaryti naują apatinį tier $70–$75
Rezultatas: struktūra persikelia žemyn ($70–75 / $75–80 / $80–85). LTVLTVLoan-to-Value — skolos ir užstato vertės santykis. LTV 30% = saugu. LTV 71%+ = likvidacija.Skaityti pamoką → palaikomas ~50%.
Kaštas: ~$40–60 realized loss per transition (monotoniškame downtrend'e).
2. Up rotation — kaina kyla $5
Trigger: SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → pakyla $5 virš esamos struktūros.
Veiksmai:
- Palaukti kol kaina stabilizuojasi
- Uždaryti apatinį tier'ą (jei jis 100% USDCUSDCUSD stablecoin (Circle). Reguliuojamas, audituojamas kas mėnesį. Mūsų pagrindinis stablecoin ir paskolos asset Kamino/Aave strategijose.Skaityti pamoką →)
- Atidaryti du naujus tier'us ($85–$90, $90–$95)
- Roll'inti opcionų long leg $90 → $95
- Short leg $70 palikti
Rezultatas: struktūra aukščiau, opcionų spread plečiasi ($20 → $25), max apsauga +$500.
3. Full reset — opcionų edge
Trigger: SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → pasiekia short leg ($70).
Kodėl reset būtinas:
- Žemiau $70 PUT spread P&LP&LProfit & Loss — pelnas ir nuostolis. Naudojama vertinti strategijos rezultatus.Skaityti pamoką → jau maksimalus — daugiau apsaugos nebus
- Tolimesnis kritimas = atvira rizika
- LPLPLiquidity Provider — likvidumo teikėjas. Įdeda tokenus į pool ir uždirba iš prekybos komisinių.Skaityti pamoką → visas 100% SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → → IL nebesvarbu, bet kolateralas mažėja → likvidacijos rizika
Veiksmai:
- Uždaryti visas LPLPLiquidity Provider — likvidumo teikėjas. Įdeda tokenus į pool ir uždirba iš prekybos komisinių.Skaityti pamoką → pozicijas
- Uždaryti opcionų poziciją (full payout $2,000)
- Grąžinti visą Kamino skolą
- Įvertinti: tęsti naują struktūrą prie $70 ar pasitraukti
Disciplinos taisyklė
Full reset = disciplina, ne emocinis sprendimas. Net jei "jaučiasi" kad kaina atsimuš — laikykis trigger'io. HedgeHedgeApsauga nuo nuostolių. Mūsų strategijoje — Put opcionai ir Put Spread.Skaityti pamoką → drift'as priverstinėje būsenoje gali kainuoti gerokai daugiau nei reset'o nuostolis.
4. Profit realization — 25% prie 2x
Trigger: SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → pasiekia 2x nuo įsiskolinimo ($170, jei pradėjai prie $85).
Matematika:
- 20 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → × $170 = $3,400 = lygiai tavo skola
- Po pardavimo: 60 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → kolateralo, $0 skolos
Veiksmai:
- Uždaryti LPLPLiquidity Provider — likvidumo teikėjas. Įdeda tokenus į pool ir uždirba iš prekybos komisinių.Skaityti pamoką → (visi tier'ai 100% USDCUSDCUSD stablecoin (Circle). Reguliuojamas, audituojamas kas mėnesį. Mūsų pagrindinis stablecoin ir paskolos asset Kamino/Aave strategijose.Skaityti pamoką →)
- Uždaryti opcionus (deep OTM ≈ $0)
- Parduoti 20 SOL @ $170 = $3,400
- Grąžinti visą Kamino skolą
- Nauja būsena: 60 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką →, 0 skolos, 0% LTVLTVLoan-to-Value — skolos ir užstato vertės santykis. LTV 30% = saugu. LTV 71%+ = likvidacija.Skaityti pamoką →
Kodėl būtent 25%, o ne kitas skaičius?
| Variantas | Problema |
|---|---|
| 10% (8 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką →) | Nepadengs visos skolos |
| 25% (20 SOL) | Tiksliai padengia originalią skolą + lieka 60 SOL upside'ui |
| 50% (40 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką →) | Per didelis de-risking, prarandi upside |
| 100% | Exit visas (OK jei trade'o pabaiga) |
Po realizacijos — du sprendimai
A — Fresh start: atidaryti naują struktūrą prie $170
- Kolateralas: 60 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → × $170 = $10,200
- 50% LTVLTVLoan-to-Value — skolos ir užstato vertės santykis. LTV 30% = saugu. LTV 71%+ = likvidacija.Skaityti pamoką → → $5,100 borrow (didesnė sistema)
B — Pasitraukti: laikyti 60 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → be skolos
- Realized gain: ~$5,100 SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → appreciation + $850 yield
- "Cash out" momentas
Rotacijų sekvencinė logika
Per 90 dienų opcionų ciklą gali įvykti kelios rotacijos. Pavyzdys: SOLSOLSolana tinklo natyvus tokenas. Naudojamas gas mokėjimams ir kaip collateral.Skaityti pamoką → kelias $85 → $95 → $88 → $98 → $108 → $170:
- $85→$95: up rotation
- $95→$88: down rotation
- $88→$98: up rotation
- $98→$108: up rotation
- $108→$170: kartotinės up rotation'os
- $170: profit realization
Per šią trajektoriją: ~6–8 tier rotations + 1–2 opcionų roll'ai + 1 profit realize. Visi su aiškiais trigger'iais — be emocinių sprendimų.